# Phase: 리스크 정책과 계좌 방어

## 상태

[스케치]

## 목표

수익률 극대화를 기본 목표로 두되, 손실 제한과 방어/중단 정책으로 runtime 행동을 제약하는 risk policy 구조를 정리한다. MDD는 계좌 최고점 대비 하락률로 보고, 전체 계좌 기준과 개별 계좌 기준을 모두 적용하는 방향으로 둔다.

## Milestone 흐름

완료된 Milestone은 archive 경로를 가리키고, 검토중, 진행중, 계획, 스케치 또는 보류 Milestone은 이 Phase 하위 `milestones/` 경로를 가리킨다.
완료, 검토중, 진행중, 계획, 스케치 순서로 두어 아래로 갈수록 미래 작업에 가까워지게 정렬한다.
스케치 Milestone은 아직 구현 가능한 계획이 아니므로 계획 Milestone보다 아래에 둔다.

- [스케치] Risk MDD Defense Stop Policy Sketch
  - 경로: [Risk MDD Defense Stop Policy Sketch](milestones/risk-mdd-defense-stop-policy-sketch.md)
  - 요약: MDD, 일/주 손실, 현금 보유, 전략별/계좌별 자금 한도, 방어/중단 policy를 config/policy로 분리한다.

## Phase 경계

- 이 Phase는 리스크 정책과 계좌 방어 구조를 다룬다.
- 구체 숫자는 임의로 정하지 않고 사용자 설정 가능한 config/policy 값으로 분리한다.
- 수익률 극대화는 목표로 두고, 생존성은 손실 제한/방어/중단 제약으로 다룬다.
- 주문 체결 상태 머신과 실거래 smoke는 별도 Phase에서 다룬다.